2月18日,建信优势动力和南方盛元红利两只股票型基金同时发行。加上此前2月14日已发行的华夏希望债券基金及稍后将于2月25日露面的广发增强债券型基金,鼠年接连开闸放行的4只新基金给正在回落的基金市场注入一丝暖意。然而,在2008年股市不确定性加大、个股结束普涨而进入分化时代的格局下,投资者又该如何对待接踵而至的新基金?
基金投资理性耐心为上 作为鼠年首只新基金,2月14日率先亮相的华夏希望债券,受基金净值全面回落的拖累,认购遇冷。据相关代理银行信息反馈,4天来,该基金认购业绩可以用“波澜不惊”来形容,与去年同期炙手可热的情形形成了鲜明对比。对此,中信银行杭州凤起支行贵宾理财经理丁志毅认为,近段时间,投资者在风险效应的驱动下,对基金投资的态度从原来的热捧转为冷漠,这并非是理性的投资态度。
浦发银行杭州分行财富管理部总经理郭剑认为,基金是长期投资,时间越长,赢利面越大。现在国内3年以上的基金都是赢利的,建议基金投资者要有耐心。
明辨基金投资风格很重要 值得关注的是,此次发行的2只股票型基金均为创新型封闭基金,与前时占据主流的开放式基金有所不同。郭剑认为,眼下基金正在突破同质化趋势,寻求自己的独特定位。所以,投资者在选择基金前,一定要先看清楚基金的投资风格。
举例说,南方基金看好从劳动密集型向资本技术密集型加速转变的制造业,供给持续紧张及通胀趋势下的大宗商品,经济结构调整中的内需行业。这些内涵必然在南方盛元红利的投资风格上体现出来。所以,投资者在认购前,应判断自己是否认同、接受这样的投资思路,一味埋头认购并不妥当。再如,25日发行的广发增强债券型基金,投资方向上兼顾债券投资与新股申购,但目前“打新股”收益已今非昔比,投资者也应细思量。
适当搭配低风险品种
在今年市场不确定性加大的背景下,投资者在选购基金时,尤其应注重一些收益相对稳定、风险较低基金的合理配置。丁志毅认为,如果投资者原来基金投资风险等级较高,股票型基金仓位较重的话,鼠年就有必要配置一些债券型基金,以降低风险等级。同时,对收益预期不能期望过高,一般“债基”有5%至10%的年收益就可以了。
南方盛元红利股票型基金和建信优势动力股票型基金18日起正式发行,这是今年首批新发的股票型基金。
南方盛元红利股票型基金募集目标规模为60亿元至80亿元。这只基金采用末日比例确认的方式实现募集规模的有效控制,而基金管理人南方基金将用不低于6000万元的固有资金进行认购。
建信优势动力基金的募集目标为40亿元至60亿元,投资者可通过场外认购和场内认购两种方式认购。场外发售的机构包括建信基金公司的直销中心以及建设银行、交通银行、工商银行和中信银行;场内发售的机构为具有基金代销资格的深圳证券交易所会员单位。
在基金管理费率上,建信优势动力基金费率较传统的封闭式基金有所降低,上市交易前的年管理费率为1%,上市交易后的年管理费率为1.25%。